گزینه های دودویی ، که گاهی اوقات به آنها گزینه های دیجیتال نیز گفته می شود ، نوعی اختیاری است که در آن معامله گر در مورد قیمت سهام یا دارایی دیگر مانند ETF یا ارز موضع بله یا خیر می گیرد و بازده آن همه یا هیچ است. بر اساس این ویژگی ها ، درک و معامله گزینه های دودویی راحت تر از گزینه های سنتی است.
گام
روش 1 از 3: درک اصطلاحات مهم
مرحله 1. تجارت گزینه ها را بیاموزید
"اختیار" در بازار سهام به قراردادی اشاره می کند که به شما این حق را می دهد ، اما نه تعهد ، خرید یا فروش اوراق بهادار با قیمتی معین در یا قبل از تاریخ معینی در آینده. اگر فکر می کنید بازار بالا می رود ، می توانید یک "تماس" بخرید ، که به شما این حق را می دهد تا در تاریخ آینده اوراق بهادار را با قیمت مشخص خریداری کنید. انجام این کار به این معنی است که شما فکر می کنید قیمت سهام بالا می رود. اگر فکر می کنید بازار در حال سقوط است ، می توانید یک "Put" خریداری کنید ، که به شما این حق را می دهد تا اوراق بهادار را با قیمت خاصی تا تاریخ آینده بفروشید. این بدان معناست که شما شرط می بندید که قیمت ها در آینده کمتر از معاملات فعلی خواهد بود.
مرحله 2. گزینه های باینری را بیاموزید
همچنین گزینه های بازگشت ثابت نامیده می شوند ، آنها تاریخ و زمان انقضا از پیش تعیین شده و بازده احتمالی دارند. گزینه های دودویی فقط در تاریخ انقضا قابل استفاده هستند. اگر در زمان انقضاء ، اختیار معامله بالاتر از قیمت معینی باشد ، خریدار یا فروشنده این اختیار مبلغی از پیش تعیین شده دریافت می کند. به طور مشابه ، اگر گزینه زیر قیمت معینی باشد ، خریدار یا فروشنده چیزی دریافت نمی کند. این امر مستلزم ارزیابی خطر افزایش (سود) یا کاهش (زیان) شناخته شده است. بر خلاف گزینه های سنتی ، گزینه های دودویی صرف نظر از اینکه دارایی چقدر بالاتر یا پایین تر از قیمت "اعتصاب" (یا هدف) است ، پرداخت کامل را ارائه می دهد.
- به عنوان مثال ، شرط می بندید که قیمت سهام شرکت X در 10 جولای ساعت 3 بعد از ظهر بالای 15 دلار خواهد بود و یک گزینه تماس دودویی را با 50 دلار با پرداخت از پیش تعیین شده 100 دلار خریداری می کنید. اگر ساعت 3 بعد از ظهر 10 جولای ، قیمت سهام شرکت X 16 دلار بود ، 100 دلار با سود 50 دلار به شما پرداخت می شد. اگر قیمت سهام 14 دلار باشد ، 50 دلار خود را از دست خواهید داد.
- اگر قیمت سهام در دوره معینی برآورده شود ، برخی از گزینه های دودویی پرداخت می شود. بنابراین ، اگر سهام در ساعت 1 بعد از ظهر 10 ژوئیه 16 دلار باشد ، اما در ساعت 3 بعد از ظهر به 14 دلار برسد ، باز هم 100 دلار دریافت می کنید.
مرحله 3. نحوه تعیین قیمت قرارداد را بیاموزید
قیمت پیشنهادی یک قرارداد اختیار معامله باینری تقریباً برابر تصور بازار از احتمال وقوع رویداد است. قیمت گزینه های دودویی به صورت قیمت درخواست/پیشنهاد ارائه می شود که ابتدا قیمت درخواست (فروش) را نشان می دهد ، سپس قیمت پیشنهاد (خرید) ، به عنوان مثال ، 3/96 ، که قیمت درخواست 3 دلار و قیمت پیشنهاد 96 دلار است.
- به عنوان مثال ، اگر قرارداد آپشن های دودویی با تسویه (پرداخت) 100 دلار دارای قیمت درخواست 96 دلار باشد ، این بدان معناست که اکثر بازار تصور می کند که کالای اساسی با شرایط اختیاری مطابقت دارد و 100 دلار کامل پرداخت می کند ، یا بالاتر یا پایین تر از قیمت معینی در بازار.
- به همین دلیل است که این گزینه ، در این مورد ، بسیار گران است. ریسک بسیار کمتر
مرحله 4. اصطلاحات "در پول" و "خارج از پول" را بیاموزید
برای گزینه های مکالمه ، پول درون زمانی اتفاق می افتد که قیمت اعتباری اختیار معامله زیر قیمت بازار سهام یا دارایی دیگر باشد. اگر در اختیار فروش قرار گیرد ، پول درون زمانی رخ می دهد که قیمت اعتصاب بالاتر از قیمت بازار سهام یا دارایی دیگر باشد. زمانی که قیمت اعتباری بالاتر از قیمت بازار برای یک گزینه تماس و پایین تر از قیمت بازار برای یک گزینه خرید و فروش است ، خارج از پول است.
مرحله 5. گزینه های دودویی یک لمسی را درک کنید
این یک نوع گزینه است که در بین معامله گران بازارهای کالا و ارز محبوبیت فزاینده ای پیدا کرده است. این نوع گزینه برای معامله گران که معتقدند قیمت سهام پایه در آینده از حد معینی فراتر می رود اما از پایداری قیمتهای بالاتر مطمئن نیستند مفید است. این گزینه همچنین برای خریدهای آخر هفته زمانی که بازار بسته است در دسترس است و ممکن است پرداخت های بیشتری نسبت به سایر گزینه های دودویی ارائه دهد.
روش 2 از 3: تجارت گزینه های دودویی
مرحله 1. دو نتیجه احتمالی را بشناسید
یک معامله گر گزینه های دودویی باید بتواند حرکت قیمت سهام یا دارایی های دیگر مانند قراردادهای آتی کالا یا مبادلات ارزی را پیش بینی کند. در اکثر سیستم عامل ها ، دو گزینه "put" و "call" نامیده می شوند. یک قرارداد پیش بینی کاهش قیمت است ، در حالی که یک تماس پیش بینی افزایش قیمت است.
بر خلاف گزینه های سنتی ، لازم نیست حجم حرکت قیمت را پیش بینی کنید. در عوض ، فقط باید بتوانید به درستی پیش بینی کنید که آیا قیمت دارایی انتخاب شده در زمان معینی در آینده بالاتر یا پایین تر از قیمت "اعتصاب" (یا هدف) خواهد بود
مرحله 2. موقعیت خود را تعیین کنید
شرایط فعلی بازار را در مورد سهام یا سایر دارایی های مورد نظر خود ارزیابی کنید و تعیین کنید که آیا قیمت به احتمال زیاد افزایش یا کاهش می یابد یا خیر. اگر بینش شما در تاریخ انقضا درست باشد ، پرداخت شما ارزش تسویه حساب است که در قرارداد اصلی شما قید شده است. نرخ بازده هر معامله برنده توسط کارگزار تعیین می شود و از قبل مشخص است.
به عنوان مثال ، فرض کنید یک سرمایه گذار به دنبال تحرکات ارزی احساس می کند که دلار آمریکا (دلار آمریکا) در برابر JPY (ین ژاپن) شروع به تقویت می کند و می خواهد ریسک را تحت پوشش قرار دهد و سعی کند از سقوط ارزش سرمایه گذاری ژاپنی خود جلوگیری کند. او می تواند این کار را با خرید 10000 قرارداد باینری انجام دهد که بیان می کند "USD/JPY در ساعت 4 بعد از ظهر فردا در ساعت 11 بعد از ظهر به وقت محلی بالاتر از 119.50 خواهد بود". اگر تجزیه و تحلیل صحیح باشد و دلار آمریکا در برابر ین تقویت شود و به بالای 119.50 برسد ، آن 10.000 قرارداد دوتایی به صورت پولی منقضی می شود و در مجموع مبلغ 1.000.000 دلار پرداخت می شود. اگر سرمایه گذار 75 دلار به ازای هر قرارداد بپردازد ، 25 دلار برای هر قرارداد به دست می آورد که مجموع سود آن 250،000 دلار است و 33 درصد بازگشت سرمایه دارد. با این حال ، اگر ین به بالای 119.50 نرسد ، آن 10000 قرارداد دوتایی بدون پول منقضی می شود. در این حالت ، معامله گر سرمایه گذاری اولیه خود را در قرارداد دوتایی از دست می دهد ، اما در ازای افزایش ارزش سرمایه گذاری خود در ین ژاپن جبران می شود
مرحله 3. مزایای تجارت گزینه های دودویی نسبت به گزینه های سنتی را بیاموزید
معاملات گزینه های دودویی به طور کلی ساده تر است زیرا فقط نیاز به پیش بینی جهت حرکت قیمت سهام دارد. گزینه های سنتی مستلزم پیش بینی جهت و همچنین میزان حرکت قیمت است. هیچ سهم واقعی خرید و فروش نشد. بنابراین ، فروش سهام و توقف ضرر بخشی از این روند نیست.
- توقف ضرر ، سفارشی است که به شما اجازه می دهد یک دلال سهام را برای خرید یا فروش پس از رسیدن سهم به قیمت مشخص ، بفروشید.
- گزینه های دودویی همیشه دارای نسبت خطر و پاداش کنترل شده هستند ، به این معنی که ریسک و پاداش در زمان عقد قرارداد تعیین می شود. گزینه های سنتی هیچ محدودیت ریسک و پاداشی ندارند و بنابراین مزایا و معایب نامحدود است.
- گزینه های دودویی می تواند شامل استراتژی های معاملاتی و ریسک مورد استفاده در معاملات گزینه های سنتی باشد. شما همیشه باید قبل از انجام هرگونه معامله ، تجزیه و تحلیل بازار را انجام دهید. هنگام تصمیم گیری در مورد افزایش یا کاهش قیمت سهام یا دارایی دیگر در مدت زمان معینی ، متغیرهای زیادی باید در نظر گرفته شوند. بدون تجزیه و تحلیل ، خطر از دست دادن پول به میزان قابل توجهی افزایش می یابد.
- برخلاف گزینه های سنتی ، مبلغ پرداختی متناسب با مبلغ گزینه نهایی نیست. تا زمانی که گزینه دودویی با یک عدد جلوتر به پایان برسد ، برنده کل مبلغ پرداختی مجموعه را دریافت می کند.
- قراردادهای گزینه های دودویی می توانند تقریباً در هر بازه زمانی ، از دقیقه تا ماه دوام داشته باشند. برخی از کارگزاران زمان قرارداد را تا سی ثانیه کوتاه ارائه می دهند. سایر کارگزاران می توانند یک سال دوام بیاورند. این امر انعطاف پذیری فوق العاده و تقریباً نامحدود فرصت های پولساز (و از دست دادن پول) را فراهم می کند. معامله گران باید دقیقاً بدانند چه کار می کنند.
روش 3 از 3: درک هزینه ها و محل خرید
مرحله 1. بیاموزید که گزینه های دودویی در کجا معامله می شوند
گزینه های دودویی در اروپا بسیار محبوب هستند و به طور گسترده در مبادلات عمده اروپایی مانند EUREX معامله می شوند. در ایالات متحده چندین مکان برای تجارت گزینه های دوتایی وجود دارد:
- هیئت تجاری شیکاگو (CBOT) معاملات گزینه های دودویی را با نرخ وجوه فدرال رزرو هدف ارائه می دهد. برای معامله این قرارداد ، معامله گر باید عضو صرافی باشد. سایر سرمایه گذاران باید از طریق اعضا تجارت کنند. ارزش هر قرارداد 1000 دلار است.
- نادکس یک مبادله گزینه های دودویی است که توسط ایالات متحده تنظیم می شود. نادکس فرصت های مختلف انقضا (ساعتی ، روزانه ، هفتگی) ارائه می دهد که به معامله گران اجازه می دهد تا بر اساس تحولات بازار موقعیت خود را اتخاذ کنند. این گزینه ها با بیش از 2400 قرارداد گزینه های دودویی در روز بسیار زیاد است. این قراردادها از جفت ارزهای رایج (مانند GBP/USD) تا کالاهای اصلی مانند طلا و نفت متغیر است. وجوه اعضاء مطابق مقررات کمیسیون معاملات آتی کالا (CFTC) که یک لایه اضافی از امنیت را تأمین می کند ، در حساب های بانکی جداگانه ایالات متحده نگهداری می شود.
مرحله 2. هزینه های معامله و مزایای احتمالی را بررسی کنید
کارگزاران گزینه های دودویی ممکن است هیچ هزینه ای در ازای هر معامله دریافت نکنند و همچنین نمی توانند کمیسیون دریافت کنند. شما همچنین باید درصد زمانی را که به درستی پیش بینی می کنید بفهمید تا از گزینه های دودویی مورد نظر خود سود ببرید.
- به عنوان مثال ، اگر هرکدام را 40 دلار خریداری می کنید و در صورت صحت هر کدام 100 دلار تسویه حساب دارید ، باید 2 تا 5 بار صحیح عمل کنید و حتی برای سود بیشتر (هزینه: 5*40 دلار) = 200 دلار ، بازگشت: 2*100 دلار = 200 دلار).
- قبل از انتخاب ، چندین کارگزار را بررسی کنید. هر کارگزار بستر معاملاتی خاص خود ، شرایط قرارداد ، دارایی ها ، نرخ بازده و منابع آموزشی را ارائه می دهد. هر یک از این عناصر می توانند بر درآمد کلی تأثیر بگذارند.
مرحله 3. هزینه های معامله را از قبل بدانید
بسیار نادر و دشوار است که به طور مداوم از بازار بهتر عمل کنیم. این بدان معناست که معامله گران گزینه ها معمولاً باید در معاملات زیادی شرکت کنند تا در نهایت موقعیت سودآوری را بدست آورند. در نتیجه ، یک معامله گر با احتمال کارمزد تراکنش بالا و سود کمتر مواجه می شود.
مرحله 4. شرایط معاملاتی هر معامله را بدانید
شرایط (به عنوان مثال ، "قیمت اعتصاب") در یک طرف معاملات (بالاتر از قیمت اعتصاب) در مقایسه با طرف دیگر (زیر قیمت اعتصاب) چقدر متفاوت است؟ اگر تفاوت های چشمگیری با هم داشته باشند ، خریداران مجبور می شوند وارد موقعیت های غیرمعمول شوند زیرا باید اندازه و جهت حرکت قیمت را تخمین بزنند.
نکات
- بدانید چگونه قیمت گزینه های دودویی را تفسیر کنید. قیمتی که یک گزینه باینری در آن معامله می شود ، نشان دهنده احتمال فسخ قرارداد در پول یا خارج از پول است.
- رابطه بین ریسک و پاداش را درک کنید. این دو در معاملات گزینه های دودویی دست به دست هم می دهند. هرچه احتمال دستیابی به یک نتیجه خاص کمتر باشد ، پاداش بیشتری در رابطه با گرفتن آن وجود دارد. یک سرمایه گذار باهوش قبل از گرفتن موقعیت در یک قرارداد ، هر قراردادی را در این دو ماتریس درک کرده و در نظر می گیرد.
- بدانید چه موقع از موقعیت خارج شوید. یک معامله گر بصری بلافاصله زمانی که احساس کند قرارداد دوتایی او پس از اتمام تمام می شود ، بلافاصله وارد عمل می شود. مثال: شما یک قرارداد نقره ای 75.00 دلاری دارید که فکر می کنید با پول منقضی نمی شود. به جای نگهداری آنها تا تاریخ انقضا ، فروش آنها به قیمت 30.00 دلار و خنثی سازی سهام باز به شما کمک می کند تا زیان های خود را مدیریت کنید (پس از انقضای خارج از پول ، 45 دلار به جای 75 دلار ضرر کنید).
- سهام اصلی یا دارایی دیگر را بشناسید. گزینه های دودویی ارزش مالی خود را از دارایی زیربنایی می گیرند. قبل از سرمایه گذاری در گزینه های دودویی ، مطمئن شوید که دارایی زیر را درک کرده اید. بازارهای مالی مربوطه و محل معامله دارایی ها را بشناسید. مثال: قراردادهای آتی نقره در NYMEX/COMEX فهرست شده اند.
هشدار
- اگر توضیحات بالا باعث می شود که معاملات گزینه های دودویی شبیه قمار به نظر برسد ، دلیلش این است. گزینه های دودویی بسیار شبیه به شرط بندی در کازینو است. کسب درآمد در کازینو یا معاملات آپشن کاملاً امکان پذیر است ، اما این دو بازی به دانش ، مهارت ، تجربه و شجاعت زیادی نیاز دارند. مطمئن شوید که معاملات آپشن های کافی را انجام می دهید تا در معاملات گزینه های سنتی و باینری به طور مداوم پول دربیاورید.
- در برابر وسوسه پذیرش پاداش کارگزاران مقاومت کنید. پاداش ها در اصل پول رایگان هستند که به معامله گران گزینه های دودویی در برخی از سیستم عامل های معاملات آنلاین داده می شود. با این حال ، این پاداش به همان اندازه که سود شما را افزایش می دهد ، ضررهای شما را بزرگتر می کند و به طور بالقوه باعث می شود سرمایه گذاری اولیه خود را با سرعت بیشتری در تعداد کمی از معاملات بد خرج کنید. علاوه بر این ، پاداش ها ممکن است با شرایطی باشد که شما را ملزم می کند قبل از برداشتن پول خود چندین بار سرمایه گذاری کنید یا سایر قوانین سختگیرانه.
